Znaczenie inwestycji kapitałowych
Inwestycja kapitałowa odnosi się do kupowania udziałów w określonej spółce, a następnie posiadania jej w celu uzyskania udziałów własnościowych, które można później sprzedać, aby wygenerować rozsądne zwroty w zależności od celów inwestycyjnych.
Poniżej podano rodzaje inwestycji kapitałowych -
- Udział we własności: bezpośrednia inwestycja osoby fizycznej / właściciela w firmę, której jest właścicielem.
- Venture Capital / Private Equity: inwestycja funduszy venture capital / private equity przejmujących udziały w start-upach i dojrzałych firmach.
- Inwestycje publiczne: publiczne inwestycje w akcje spółek notowanych na giełdzie.
Przykłady inwestycji kapitałowych
Poniżej przedstawiono przykłady inwestycji kapitałowych.
Inwestycja kapitałowa - przykład 1
Poniżej podano kilka przykładów inwestycji kapitałowych
Inwestycja kapitałowa - przykład nr 2
Pan Kevin rozpoczyna działalność, mając na celu kapitał w wysokości 10000 USD. Postanowił pożyczyć 40% całego kapitału jako dług. Dowiedz się, jaki ma udział w kapitale
- Całkowity kapitał = 10000
- Dług = 10000 * 0,4 = 4000
Obliczanie udziału w kapitale
- Pozostały udział w kapitale = 10000 - 4000
- = 6000
Zalety inwestycji kapitałowych
Poniższe punkty ilustrują korzyści płynące z inwestycji w akcje
- Wzrost gospodarczy - gdy właściciel inwestuje pieniądze w jakikolwiek start-up lub biznes w celu dostarczania towarów i usług, w kraju następuje wzrost gospodarczy. Powstaną nowe miejsca pracy, zapewnione zostaną lepsze towary i usługi, a wszystko to bezpośrednio zwiększy PKB kraju.
- Buduje przejrzystość - gdy firma decyduje się na pozyskiwanie pieniędzy od obywateli, robi to, wystawiając się na dowolnej znaczącej giełdzie w kraju. W takim przypadku notowanie wymaga ujawnienia pewnych informacji ze strony firmy. W związku z tym prowadzi to zwykle do przejrzystości działalności, a to z kolei buduje zaufanie inwestorów, a tym samym sprzyja integralności rynków finansowych.
- Zapewnia kapitał na wzrost - gdy firma venture capital zapewnia niezbędne finansowanie dowolnej firmie, która ma potrzeby finansowania, takie działania ze strony firmy PE / VC mają tendencję do budowania niezbędnego kapitału wzrostu, aby mogła ona rozszerzyć swój zasięg i pozycję, co nie byłyby możliwe, gdyby nie zapewniono niezbędnego napływu kapitału.
- Zmniejsza władzę monopolistyczną Gdy istnieje finansowanie kapitałowe na rozpoczęcie podobnej działalności, nastąpi zmniejszenie władzy monopolistycznej w rękach kilku graczy. Zapewni to lepszy wybór towarów i usług dla klientów i usług. W ten sposób pojedyncze przedsiębiorstwo nie nadużywa swojej monopolistycznej władzy i raczej dąży do zapewnienia większej wydajności oraz lepszych produktów i usług dzięki konkurencji na rynku
- Ułatwia międzynarodowe inwestycje - Kiedy firma ma tendencję do notowania, dostarcza wszystkich niezbędnych informacji na temat giełd i są one wystarczające. Zagraniczne firmy mogą teraz decydować o kwocie, którą chcą zainwestować, o udział w jakimkolwiek innym przedsiębiorstwie itp., Ponieważ mogą teraz mieć wszystkie pożądane informacje dostępne na rynku publicznie i nie będą stanowiły większego problemu.
- Promuje holding instytucjonalny - kiedy firma pojawia się na giełdzie, teraz zwiększy swoją widoczność dla dalszych inwestorów instytucjonalnych, takich jak fundusze inwestycyjne i fundusze hedgingowe, którzy mogą teraz objąć udziały w firmie poprzez zakup udziałów w tych spółkach. W ten sposób wspierane będą również holdingi instytucjonalne.
Wady inwestycji kapitałowych
Poniżej podano kilka wskazówek, w jaki sposób inwestycje kapitałowe mogą mieć pewne wady
- Brak powiększenia zwrotów dzięki dźwigni finansowej - kiedy firma próbuje skorzystać z dźwigni finansowej, zwykle maksymalizuje swój zwrot wraz z wymaganym ryzykiem poprzez zaciąganie długu. Jeśli jednak spółka opiera się wyłącznie na kapitale własnym jako źródle finansowania i nigdy nie ucieka się do żadnej kwoty długu, to nie odniesie żadnej korzyści dzięki dźwigni finansowej, a zwroty nie zostaną zmaksymalizowane przy ograniczonym kapitale, a pozostała część pochodzi z kapitału dłużnego, który byłby przypadek lewarowanej działalności.
- Wymaga ujawnienia - notowanie gwarantuje wystarczające ujawnienie przez firmę wszystkich szczegółów, takich jak informacje finansowe i inne dane finansowe, które nie wymagałyby takiego ujawnienia, gdyby firma pozostała prywatna. Tajemnice handlowe musiałyby teraz zostać ujawnione, a firma może nie być w stanie cieszyć się poufnością, którą cieszyła się wcześniej, gdy miała status prywatny
- Rozwodnienie udziału - gdy firma oferuje akcje do subskrypcji lub zaprasza firmę venture capital do objęcia udziałów w biznesie, dochodzi do rozmycia udziałów w przedsiębiorstwie. Kontrola nad biznesem będzie teraz w rękach innych podmiotów zewnętrznych, a pierwotny właściciel będzie miał tendencję do tracenia kontroli i swojej części udziału, która zostanie teraz rozcieńczona i przekazana innym w firmie
Wniosek
Inwestycje kapitałowe odgrywają bardzo ważną rolę w zapewnianiu niezbędnego finansowania biznesowego i bardzo dobrze reprezentują udziały własnościowe w danym przedsięwzięciu. To źródło finansowania może pochodzić od społeczeństwa poprzez emisję akcji lub nawet od podmiotów private equity i venture capital. Przeszli długą drogę, ponieważ muszą zapewnić niezbędny kapitał na rozwój, aby pomóc firmie w podjęciu niezbędnych środków finansowych na jej ekspansywną działalność.
Wydaje się jednak, że następuje znaczne rozmycie udziału, gdy firma wchodzi na giełdę lub oferuje wyładowanie udziałów firmie venture capital. W takim przypadku właściciel ma tendencję do utraty kontroli i może mieć mniejszy wpływ na to, jak dokładnie ma być prowadzona firma, i może na tym stracić. Ciężar ujawnień zwiększa się, gdy firma upublicznia wymagania, które należy spełnić.
Niemniej jednak inwestycje kapitałowe są zwykle solidną podstawą zapewniającą niezbędną amortyzację i kapitał dla każdej firmy, aby mogła podjąć ekspansywną działalność. Zachęcają do inwestowania transgranicznego, a także instytucjonalnego, a także ułatwiają go poprzez zakup niezbędnego udziału, a wszystko to w znacznym stopniu przyczynia się do rozwoju integralności i solidności rynków finansowych.
