Formuła rzeczywistej stopy procentowej

Formuła obliczania rzeczywistej stopy procentowej

Formuła rzeczywistej stopy procentowej oblicza stopę procentową po wyłączeniu wpływu inflacji i zapewnia środek do pomiaru skorygowanego o inflację zwrotu z inwestycji w zabezpieczenie finansowe, pożyczkę lub depozyty.

Wzór jest podany poniżej:

Rzeczywista stopa procentowa = nominalna stopa procentowa - inflacja (rzeczywista lub oczekiwana)

• Nominalna stopa procentowa jest najczęściej kwotowana przez banki lub inne instytucje finansowe. W związku z tym pierwszą stopą używaną w obliczeniach jest nominalna stopa procentowa.
• Druga to stopa inflacji, która może być rzeczywistą stopą procentową lub oczekiwaną stopą procentową.
• Różnica między nimi, czyli nominalną stopą procentową i stopą inflacji, będzie realną stopą procentową.

Przykłady

Możesz pobrać ten szablon formuły rzeczywistej stopy procentowej tutaj - szablon formuły rzeczywistej stopy procentowej Excel

Przykład 1

Dominująca od dłuższego czasu nominalna stopa procentowa wynosi około 9%, a stopa inflacji wynosi 3%. Musisz obliczyć rzeczywistą stopę procentową.

Rozwiązanie:

Wykorzystaj poniższe dane do obliczenia realnej stopy procentowej.

Obliczenie realnej stopy procentowej można przeprowadzić w następujący sposób:

Otrzymujemy obie liczby, aby obliczyć rzeczywistą stopę procentową.

Rzeczywista stopa procentowa = 9% - 3%

Rzeczywista stopa procentowa wyniesie -

Rzeczywista stopa procentowa = 6%

Stąd realna stopa procentowa wynosi 6%.

Przykład nr 2

Bank Światowy ma za zadanie uzupełnić dane statystyczne niektórych krajów. Zostały im teraz dwa kraje, dla których termin zakończenia statystyk upływa w przyszłym tygodniu. William dołączył niedawno do zespołu zajmującego się obliczaniem stóp procentowych. William jest ekonomistą i zrobił w tym mistrzostwo. Otrzymał zadanie wykonania obliczenia realnej stopy procentowej dla pozostałych dwóch krajów X i Y. Poniżej znajdują się dane zebrane przez byłego pracownika dla tych krajów.

Na podstawie powyższych dostępnych informacji musisz obliczyć rzeczywistą stopę procentową. Jeśli ktoś chce zainwestować swoje fundusze, gdzie powinien zainwestować, czy to w kraju X, czy w kraju Y? Rozwiązanie:

Tutaj musimy mieć nominalną stopę procentową, która jest stopą depozytową, ale nie mamy rzeczywistej stopy procentowej, którą obliczymy dla obu krajów.

Stopa inflacji dla kraju X wyniesie -

Stopa inflacji = 123.331.456,43 / 120.899.345,98 - 1 = 2,01%.

Obliczenie rzeczywistej stopy procentowej dla kraju X można przeprowadzić w następujący sposób:

Rzeczywista stopa procentowa = 11% - 2,01%

Rzeczywista stopa procentowa dla kraju X wyniesie -

Rzeczywista stopa procentowa = 8,99%

Stopa inflacji dla kraju Y wyniesie -

Stopa inflacji = 141678331,23 / 140993221,77 - 1 = 0,49%

Obliczenie rzeczywistej stopy procentowej dla kraju Y można przeprowadzić w następujący sposób:

Rzeczywista stopa procentowa = 10,50% - 0,49%

Rzeczywista stopa procentowa dla kraju Y wyniesie -

Rzeczywista stopa procentowa = 10,01%

Dlatego w ujęciu realnym lepiej jest inwestować w kraju Y, ponieważ kraj ten zapewnia wyższą stopę procentową.

Przykład nr 3

XYZ chce zainwestować w stałą lokatę i chce banku ABC. Bank płaci odsetki w wysokości 7% niezależnie od czasu trwania i kwoty. Stała kwota depozytu wynosi 100 000 USD. Z radością inwestuje tę kwotę przez okres 3 lat. Później na kanale informacyjnym dowiaduje się, że kraj stoi w obliczu wysokiego poziomu inflacji, która obecnie wynosi 8% i dalej spodziewano się, że po 3 latach będzie to 8,50%.

Na podstawie powyższego scenariusza musisz potwierdzić, czy XYZ zarobi, czy straci pieniądze?

Rozwiązanie:

Wykorzystaj poniższe dane do obliczenia realnej stopy procentowej.

Najpierw obliczymy rzeczywistą stopę procentową. Ponieważ XYZ inwestuje od 3 lat, a więc przy obliczaniu realnej stopy procentowej, będziemy posługiwać się oczekiwaną stopą inflacji, która wynosi 8,50%, a nie 8,00%.

Obliczenie realnej stopy procentowej można przeprowadzić w następujący sposób:

Rzeczywista stopa procentowa = 7% - 8,50%

Rzeczywista stopa procentowa wyniesie -

Rzeczywista stopa procentowa = -1,50%

Stąd realna stopa procentowa wynosi -1,50%, co wyraźnie wskazuje, że XYZ straci pieniądze w ujęciu realnym, ponieważ inflacja jest wyższa niż stopa procentowa oferowana przez bank.

Trafność i zastosowania

• Realna stopa procentowa koryguje obserwowaną stopę procentową rynku, tak aby usunąć skutki bieżącej lub oczekiwanej inflacji.
• Rzeczywista stopa procentowa odzwierciedla wartość siły nabywczej odsetek, które są płacone od pożyczki lub inwestycji i które będą stanowić stopę procentową, która będzie preferowanym czasem pożyczkodawcy i pożyczkobiorcy.
• Ponieważ stopa inflacji nie pozostaje stała, przyszła realna stopa procentowa będzie opierać się na szacunkach przyszłej inflacji, której można oczekiwać w okresie zapadalności inwestycji lub pożyczki.
•  Wniosek jest taki, że inwestor zarabia na stopie realnej, a nie nominalnej, ponieważ druga część nominalnej stopy jest pochłaniana przez inflację.