Wzór na wydatki kapitałowe (CAPEX)

Co to jest wzór na wydatki kapitałowe (CAPEX)?

Formuła nakładów inwestycyjnych (Capex) oblicza całkowity zakup aktywów przez firmę w danym roku obrotowym i można ją łatwo znaleźć, dodając wzrost netto wartości rzeczowych aktywów trwałych w ciągu roku do kosztu amortyzacji w tym samym roku.

Można go przedstawić jako

Wzrost netto rzeczowych aktywów trwałych w ciągu roku można obliczyć odejmując wartość rzeczowych aktywów trwałych na początku roku od wartości rzeczowych aktywów trwałych na koniec roku jako,

 Przyrost netto PP&E = PP&E na koniec roku - PP&E na początku roku

Z drugiej strony, koszt amortyzacji w ciągu roku można obliczyć, odejmując skumulowaną amortyzację na początku roku od skumulowanej amortyzacji na koniec roku, która jest przedstawiana jako:

Koszty amortyzacji = skumulowana amortyzacja na koniec roku - skumulowana amortyzacja na początku roku

Tak więc wzór na wydatki kapitałowe można rozszerzyć jako:

Formuła nakładów inwestycyjnych = (PP&E na koniec roku - rzeczowe aktywa trwałe na początku roku) + (rozliczenie zakumulowane na koniec roku - rozliczenie zakumulowane na początek roku)

Lub

Formuła nakładów inwestycyjnych = (PP&E na koniec roku - rzeczowe aktywa trwałe na początku roku) + Amortyzacja

Kroki do obliczenia wydatków kapitałowych (CAPEX)

Obliczenie wzoru na wydatki kapitałowe można wykonać, wykonując następujące trzy kroki:

Krok 1: Po pierwsze, wartość rzeczowych aktywów trwałych na początku i na koniec roku jest pobierana po stronie aktywów bilansu. Następnie przyrost netto wartości rzeczowych aktywów trwałych obliczany jest poprzez odjęcie wartości rzeczowych aktywów trwałych na początku roku od wartości rzeczowych aktywów trwałych na koniec roku.

Przyrost netto PP&E = PP&E na koniec roku - PP&E na początku roku

Krok 2: Następnie z bilansu pobierana jest skumulowana amortyzacja na początku i na końcu roku. Następnie koszt amortyzacji w ciągu roku oblicza się poprzez odjęcie skumulowanej amortyzacji na początku roku od umorzenia na koniec roku. I odwrotnie, amortyzacja poniesiona w ciągu roku może być również pobrana bezpośrednio z rachunku zysków i strat, gdzie jest ujęta jako oddzielna pozycja.

Dep. koszt = akumulacja. Dep. na koniec roku - Accum. Dep. na początku roku

Krok 3: Wreszcie, wydatki kapitałowe poniesione w ciągu roku można obliczyć jako:

Wzór na wydatki kapitałowe (Capex) = (PP&E na koniec roku - PP&E na początek roku) + (Accum. Dep. Na koniec roku - Accum. Dep. Na początek roku)

lub

Wzór na nakłady inwestycyjne (Capex) = (PP&E na koniec roku - PP&E na początku roku) + Dep. koszt

Przykłady formuły wydatków kapitałowych (z szablonem programu Excel)

Zobaczmy kilka prostych i zaawansowanych przykładów, aby zrozumieć obliczenia formuły wydatków kapitałowych.

Możesz pobrać ten szablon formuły wydatków kapitałowych tutaj - Szablon programu Excel formuły wydatków kapitałowych

Przykład 1

Weźmy na przykład firmę ABC Ltd i wyliczenie nakładów inwestycyjnych w 2018 roku na podstawie następujących informacji:

• W rachunku zysków i strat amortyzacja wynosi 10 500 USD
• Wartość rzeczowych aktywów trwałych na koniec 2018 roku w bilansie wyniosła 45 500 USD
• Wartość rzeczowych aktywów trwałych na początku 2018 roku w bilansie wynosi 40000 USD

W związku z tym,

Przyrost netto PP&E = wartość PP&E na koniec 2018 roku - wartość rzeczowych aktywów trwałych na początku 2018 roku

W konsekwencji,

Wzór na wydatki kapitałowe (capex) = wzrost netto rzeczowych aktywów trwałych + koszt amortyzacji

W związku z tym obliczenie wydatków kapitałowych poniesionych w 2018 r. Wynosi 16 000 USD.

Przykład nr 2

Weźmy na przykład Apple Inc. i kalkulację nakładów inwestycyjnych w latach 2017 i 2018 na podstawie następujących informacji:

Wzrost netto PP&E w 2017 r. = 33 783 USD - 27 010 USD

Amortyzacja w 2017 r. = 41 293 USD - 34 235 USD

W konsekwencji,

Obliczenie wydatków kapitałowych w 2017 r. = 6 773 USD + 7 058 USD

Jeszcze raz,

Wzrost netto PP&E w 2018 roku = 41304 $ - 33783 $

Amortyzacja w 2018 r. = 49 099 USD - 41 293 USD

W konsekwencji,

Obliczenie wydatków kapitałowych w 2018 r. = 7521 USD + 7806 USD

Kalkulator wydatków kapitałowych

możesz skorzystać z następującego kalkulatora CAPEX Formula-

Trafność i zastosowanie

Formuła Nakładów Kapitałowych (Capex) służy do wyliczenia całkowitych zakupów aktywów dokonanych przez firmę w danym okresie i jest obliczana poprzez dodanie wzrostu netto wartości Zakładów, majątku i wyposażenia oraz Kosztu Amortyzacji w danym roku obrotowym . Zrozumienie Capex jest bardzo ważne z punktu widzenia biznesu, ponieważ zazwyczaj jest bardzo kosztowne, zwłaszcza dla firm z sektora produkcyjnego.

Nakłady inwestycyjne (CAPEX) oznaczają fundusz, który jest wykorzystywany przez firmę na zakup lub ulepszenie aktywów długoterminowych z zamiarem poprawy zdolności produkcyjnych firmy.

Formuła CAPEX daje możliwość czerpania korzyści w przyszłości w ramach długoterminowych celów strategicznych. Jednak największym wyzwaniem związanym z podjęciem decyzji o wydatkach inwestycyjnych jest to, że nie można ich cofnąć w przyszłości bez poniesienia strat, biorąc pod uwagę ogromne początkowe nakłady. W związku z tym niewłaściwa inwestycja kapitałowa może zaszkodzić rozwojowi firmy. Niemniej jednak nakłady inwestycyjne muszą zostać poniesione w postaci nowej konfiguracji lub modernizacji istniejącej konfiguracji, aby zapewnić, że firma działa przy użyciu najnowocześniejszej technologii. Należy zauważyć, że jeżeli nakłady inwestycyjne poniesione w ciągu roku są wyższe niż koszty amortyzacji w ciągu roku, to świadczy to o rosnącej bazie majątkowej firmy. W przeciwnym razie jest to kurcząca się firma oparta na aktywach.