Formuła szybkiego wskaźnika

Formuła do obliczenia współczynnika szybkiego

Formuła Quick Ratio jest jednym z najważniejszych wskaźników płynności służących do określenia zdolności spółki do spłaty bieżących zobowiązań w krótkim okresie i jest obliczana jako stosunek środków pieniężnych i ich ekwiwalentów, zbywalnych papierów wartościowych i należności do zobowiązań bieżących.

LUB

W przypadku, gdy firma nie rozstaje się z Quick Assets, to:

Wyjaśnienie

Wskaźnik płynności szybkiej jest bardziej rygorystyczną miarą krótkoterminowej płynności w porównaniu do wskaźnika płynności bieżącej. Szybkie aktywa to takie, które można zamienić na gotówkę w krótkim terminie lub w okresie 90 dni. Istotna różnica między formułą obecnego wskaźnika a formułą wskaźnika testu kwasowości polega na tym, że w formule wskaźnika szybkiego wyłączamy zapasy i wydatki przedpłacone jako część aktywów bieżących.

Zapasy są wyłączone, ponieważ zakłada się, że posiadane przez firmę zapasy mogą nie zostać zrealizowane natychmiast. Inwentaryzacja może mieć formę surowców lub WIP. Taka sytuacja sprawi, że proces likwidacji zapasów stanie się jeszcze trudniejszy i bardziej czasochłonny.

Współczynnik 1 lub więcej wskazuje, że firma może spłacać swoje bieżące zobowiązania przy pomocy Quick Assets, bez konieczności sprzedaży swoich aktywów długoterminowych i ma dobrą kondycję finansową. Należy zachować ostrożność przy zbytnim poleganiu na współczynniku testu kwasowości bez dalszych badań; Na przykład firmy sezonowe, które dążą do stabilizacji produkcji, mogą mieć słaby wskaźnik szybkiej sprzedaży w okresie słabej sprzedaży, ale wyższy w szczytowym sezonie obrotowym. Takie sytuacje mogą być trudne do poznania faktycznej sytuacji finansowej firmy.

Przykład obliczenia wskaźnika szybkości

Możesz rozważyć następujący przykład dla lepszego zrozumienia:

Możesz pobrać ten szablon Quick Ratio Excel tutaj - szablon Quick Ratio Excel

Masters Co. Ltd ma następujące dane:

Bieżące aktywa:

  • Gotówka = 200 000 USD
  • Zaliczka = 30000 USD
  • Rynkowe papiery wartościowe = 60 000 USD
  • Należności na koncie = 40 000 USD
  • Zapasy = 80 000 USD

Aktywa bieżące ogółem = 410 000 USD

Bieżące zobowiązania:

  • Konto do zapłaty = 260 000 USD,
  • Rozliczenia międzyokresowe = 30 000 USD,
  • Dług krótkoterminowy = 90000 USD,
  • Odsetki do zapłacenia = 60 000 USD.

Suma bieżących zobowiązań = 440 000 USD.

Wskaźnik płynności w poprzednich latach wyniósł 1,4, a średnia w branży to 1,7

Obliczanie współczynnika testu kwasowości:

Formuła wskaźnika szybkiego = (gotówka + krótkoterminowe zbywalne papiery wartościowe + należności z tytułu sprzedaży) / zobowiązania krótkoterminowe

= (200 000 USD + 60 000 USD + 40 000 USD) / (440 000 USD)

= (300 000 USD) / (440 000 USD)

= 0,68

Używa

  • Śledzenie wskaźnika Quick pomaga kierownictwu określić, czy utrzymuje optymalny poziom aktywów Quick, aby zadbać o krótkoterminowe zobowiązania w swoich bilansach.
  • To pokazuje dobrze funkcjonujący krótkoterminowy cykl finansowy firmy.
  • Zwiększa to wiarygodność firmy wśród inwestorów poprzez zdobycie i utrzymanie ich zaufania do wartości ich inwestycji.
  • Wierzyciele spółki wiedzą też, że ich spłaty zostaną zrealizowane na czas.

Przykład firmy Microsoft

Jak widać na poniższym wykresie, współczynnik gotówki Microsoft jest niski 0,110x; jednak jego szybki współczynnik jest ogromny 2,216x.

źródło: ycharts

Szybki wskaźnik Microsoft jest dość wysoki, głównie z powodu krótkoterminowych inwestycji w wysokości około 106,73 miliardów dolarów! To stawia Microsoft w bardzo wygodnej sytuacji z punktu widzenia płynności / wypłacalności.

źródło: Microsoft SEC Filings

  • Podobnie jak w roku poprzednim firma miała wskaźnik kwasowości 1,4, podczas gdy tym razem wynosi on 0,68.
  • Z tego możemy wywnioskować, że firma nie utrzymała wystarczających aktywów Quick, aby spłacić swoje bieżące zobowiązania. Pokazuje, że spółka będzie miała potencjalne problemy z płynnością.
  • Być może będzie musiał sprzedać swoje długoterminowe aktywa, aby spłacić swoje zobowiązania, jeśli zajdzie taka potrzeba, co nie jest oznaką zdrowego i dobrze zarządzanego bilansu.
  •  Firma powinna utrzymywać współczynnik kwasowości na poziomie co najmniej 1, który jest uważany za idealny i zadowalający.

Szybki kalkulator współczynnika

Możesz użyć następującego kalkulatora szybkich współczynników

Gotówka
Krótkoterminowe zbywalne papiery wartościowe
Należność A / C
Bieżące zobowiązania
Szybkość stosunku =
 

Szybkość stosunku =
Środki pieniężne + Krótkoterminowe zbywalne papiery wartościowe + Wierzytelność z tytułu sprzedaży
Bieżące zobowiązania
0 + 0 + 0
=0
0

Oblicz współczynnik szybki w programie Excel (z szablonem programu Excel)

Zróbmy teraz ten sam przykład szybkiego współczynnika powyżej w programie Excel.

To jest bardzo proste. Musisz podać dwa dane wejściowe: Łączne aktywa bieżące i Łączne zobowiązania bieżące.

Możesz łatwo obliczyć stosunek w dostarczonym szablonie.

Obliczanie współczynnika testu kwasowości

Wskaźnik testu kwasowości = (gotówka + krótkoterminowe zbywalne papiery wartościowe + należności z tytułu sprzedaży) / zobowiązania krótkoterminowe