Co to są środki trwałe netto?
Środek trwały netto jest wartością rezydualną środka trwałego i jest obliczany na podstawie łącznej ceny zapłaconej za wszystkie środki trwałe w momencie zakupu pomniejszonej o łączną kwotę amortyzacji już pobranej od momentu zakupu środków.
- Jeśli skumulowana amortyzacja środka trwałego jest ogromna, oznacza to, że jego wiek jest wysoki, a firma od dawna nie wymieniała swojego majątku. Ten miernik jest bardziej przydatny dla inwestorów, ponieważ daje im wyobrażenie, że w tym czasie w przyszłej firmie zamierza dokonać ogromnej inwestycji w zakup aktywów.
- Dodatkowo pomaga również inwestorom dowiedzieć się, jak efektywne jest zarządzanie firmą w korzystaniu z jej aktywów. Ten wskaźnik jest bardziej przydatny w przypadku fuzji i przejęć. Dzieje się tak, ponieważ jeśli firma analizuje różnych potencjalnych kandydatów do przejęcia, to w takim przypadku musi przeanalizować wartość aktywów, ponieważ tylko oni mogą przypisać im wartość.
- Jeżeli wartość netto środka trwałego jest niska w porównaniu z całkowitą wartością środków trwałych, to pokazuje, że w przyszłości będzie potrzebna ogromna kwota na wymianę aktywów, a spółka przejmująca może wycenić aktywa, biorąc to pod uwagę.
Formuła środków trwałych netto
Po odjęciu wszystkich odpisów z tytułu utraty wartości i skumulowanej amortyzacji od ceny nabycia środków trwałych i kosztu ulepszenia otrzymujemy kwotę netto środków trwałych. W formie równania:
Formuła środków trwałych netto = Środki trwałe brutto - Skumulowana amortyzacja
Jest to podstawowa postać równania. Środki trwałe obejmują rzeczowe aktywa trwałe, głównie takie jak maszyny i maszyny, budynki, wyposażenie, meble itp. Skumulowana amortyzacja to łączna kwota amortyzacji, która obciążyła rachunek zysków i strat od dnia zakupu środka trwałego.
Wielu analityków uważa, że formuła jest potrzebna, aby zrobić krok naprzód. Tak więc, oprócz skumulowanej amortyzacji, usuwają zobowiązania ze środków trwałych również ze środków trwałych i kosztu ulepszenia.
Powyższe zdanie można przedstawić w formule aktywów netto, która wygląda następująco:
Wzór na środki trwałe netto = (całkowita cena zakupu środków trwałych + ulepszenia kapitałowe) - (Skumulowana amortyzacja + zobowiązania w zakresie środków trwałych)
Zobowiązania związane ze środkami trwałymi są usuwane, aby poznać faktyczne aktywa netto będące w posiadaniu spółki.
Zobowiązania to zobowiązania finansowe i połączone długi, które firma jest zobowiązana zapłacić osobom postronnym.
Składniki środków trwałych netto
# 1 - Środki trwałe
Aktywa trwałe to aktywa, które przedsiębiorstwo nabywa do długoterminowego użytkowania i nie są przeznaczone do sprzedaży, w przeciwieństwie do zapasów. Aktywa te nie są łatwo zamienione na środki pieniężne i są wykorzystywane do generowania przychodów. Środki trwałe są dwojakiego rodzaju
- Rzeczowe aktywa trwałe (których można dotknąć), takie jak budynek, maszyny i urządzenia, sprzęt, meble itp.
- Wartości niematerialne (których nie można dotknąć), takie jak wartość firmy, patent, znak towarowy itp .;
# 2 - Skumulowana amortyzacja
Skumulowana amortyzacja naliczona od środka trwałego od dnia rozpoczęcia jego użytkowania do dnia bieżącego stanowi zakumulowaną amortyzację. Każdego roku amortyzacja jest naliczana od środka trwałego, a następnie dodawana do konta amortyzacji. Na przykład 1 kwietnia 2016 r. Zakupiono meble o wartości 100 000 USD. Okres użytkowania maszyn i urządzeń wynosi 15 lat i mówi, że ich wartość rezydualna wynosi 10% kosztu aktywów. Zatem amortyzacja za rok obrotowy 2016-17 wynosi (100 000 USD - 10% ze 100 000 USD) / 15 = 6000 USD.
Podobnie w roku finansowym 2017-18 i 2018-19 naliczona amortyzacja wynosi 6000 USD rocznie. W związku z tym skumulowana amortyzacja na dzień 31 marca 2019 roku wynosi:
6.000 $ + 6.000 $ + 6.000 $ = 18.000 $, tj. Skumulowana amortyzacja od dnia oddania do użytku do chwili obecnej.
# 3 - Ulepszenia kapitału
Udoskonalenia to dokapitalizowania środków trwałych, które mają na celu zwiększenie wydajności i pojemności środka trwałego, zwiększając jego efektywność operacyjną. Amortyzację nalicza się od ulepszeń kapitału przez okres użytkowania.
# 4 - Pasywa w zakresie środków trwałych
Zobowiązania związane ze środkami trwałymi to zobowiązania z tytułu aktywów trwałych, które obejmują wszystkie długi powstałe w związku z zakupem lub ulepszeniami środków trwałych i spółka jest zobowiązana do ich zapłaty osobom postronnym.
Przykład wzoru na środki trwałe netto
Weźmy przykład firmy o nazwie Shanghai automobiles, która chce rozszerzyć swoją działalność. W tym celu firma planuje zakup kolejnej firmy o nazwie apex automobile, prowadzącej działalność na innym terytorium.
Dlatego samochody z Szanghaju chcą zdecydować, czy powinny kupić samochód apex, czy nie. Dlatego samochody z Szanghaju chcą mieć pewność, że aktywa samochodu apex są w dobrym stanie. Jeśli aktywa okażą się w dobrym stanie, szanghajskie samochody nie będą musiały kupować nowych aktywów w celu wspierania biznesu.
Bilans samochodów apex wykazał następujące dane w bilansie:
- Suma wszystkich środków trwałych: 3 000 000 USD
- Skumulowana amortyzacja: 700 000 USD
- Ulepszenia kapitału: 600 000 USD
- Łączne zobowiązania na środki trwałe: 380 000 USD
W związku z tym aktywa trwałe netto Apex Ltd to:
Aktywa trwałe netto = (3 000 000 $ + 600 000 $) - (700 000 $ + 380 000 $) = 2 520 000 $
Teraz do analizy musimy obliczyć stosunek, który jest następujący:
Wzór na wskaźnik środków trwałych netto = środki trwałe netto / (środki trwałe + ulepszenia kapitałowe)
= 2.520.000 $ / 3.600.000 $ = 0,70
Ta analiza wskaźnikowa pokazuje, że apex samochodowy ma aktywa amortyzowane w wysokości 30% całkowitego kosztu i ulepszenia środków trwałych. Pokazuje, że aktywa nie są tak stare i mogą być używane przez długi czas w przyszłości.
Zalety
- Informacje o środkach trwałych netto w dowolnej firmie pomagają interesariuszom firmy w znajomości sprawozdawczości finansowej, analiz finansowych i wyceny przedsiębiorstw. Pomaga określić kondycję finansową firmy
- Analitykom pomocne jest, aby wiedzieć, w jaki sposób ustalane są liczby, ponieważ za pomocą miernika mogą wiedzieć, jaka metoda została zastosowana przez firmę, ponieważ istnieje wiele akceptowanych metod rejestrowania aktywów, amortyzacji aktywów i zbywania aktywów
- Analiza środków trwałych jest bardzo ważna w kapitałochłonnych branżach, ponieważ te branże wymagają ogromnych inwestycji w urządzenia, majątek i wyposażenie. Kiedy występują ujemne przepływy pieniężne netto z tytułu zakupu środków trwałych, jest to oznaka, że firma jest w fazie wzrostu.
Wady / ograniczenia
- Wykorzystanie środków trwałych netto nie będzie miało sensu, jeśli nastąpi przyspieszona amortyzacja. Na przykład sprzęt jest kupowany przez firmę iw tym samym roku zgłasza pełną amortyzację całego zakupu według dowolnej sekcji, co pozwala na pełną amortyzację w tym samym roku. W takim przypadku nowy sprzęt będzie miał zerową wartość księgową netto, co może prowadzić do błędnej interpretacji.
- Jeżeli składnik aktywów został już całkowicie zamortyzowany, nie oznacza to, że jest on koniecznie bezwartościowy. Istnieje wiele aktywów, których żywotność jest krótsza, ale okazują się użyteczne nawet 3-5 razy w stosunku do oczekiwanego życia.
- Przed wyciągnięciem jakichkolwiek wniosków należy przyjrzeć się różnicom między wartościami podatkowymi a księgowymi, ponieważ harmonogramy przyspieszonej amortyzacji są w większości akceptowalne dla celów podatkowych. Jednak GAAP nie zezwala na to samo.
Wniosek
Wielu przedsiębiorców nie ma jasnego pojęcia o wartości aktywów, które posiada ich firma, co na późniejszym etapie może okazać się dla nich kosztowne, ponieważ zawsze dobrze jest znać wartość firmy, aby przyszłe decyzje mogły być podjęte odpowiednio. W tym kontekście środki trwałe netto stają się bardzo ważne.
