Private Equity w Meksyku | Lista najlepszych firm | Wynagrodzenia

źródło: ft.com

Przegląd

Jeśli spojrzysz na Meksyk, zobaczysz, że jest on przeważnie przeoczany. Inwestorzy z całego świata udali się na wiele rynków wschodzących w krajach rozwijających się, takich jak Indie czy Chiny; ale Meksyk pozostaje najbardziej niedocenianym rynkiem private equity na świecie.

Jak widać na powyższym obrazie, Meksyk odnotował 46,5% wzrost liczby transakcji Private Equity i Venture Capital w 2016 roku, do łącznie 129 z 88 w 2015 roku.

Jeśli nie masz doświadczenia z Private Equity, zapoznaj się z tymi artykułami

Co to jest Private Equity?
Jak wejść na private equity?
Przewodnik dla analityków private equity

Jednakże, podczas gdy cały świat utrzymywał się na laurach, private equity w Meksyku ogromnie wzrosło od 2000 roku. Od 2000 roku aż 14,9 miliarda dolarów zostało przeznaczonych na inwestycje typu private equity.

źródło: bain.com

Bardziej zaskakujący jest fakt, że Meksyk faktycznie bardziej się rozwinął po kryzysie gospodarczym w 2008 r., Podczas gdy inne kraje tracą swoje szanse na przechwycenie wzrostu. Od 2008 r. Roczna stopa pozyskiwania funduszy w Meksyku wzrosła do 2,9 mld USD, czyli prawie sześć razy więcej niż poprzednio.

A jeśli spojrzymy na statystyki z 2012 roku, zobaczymy, że liczba aktywnych partnerów na rynku również podwoiła się w tych latach (od 2008 do 2012). A jeśli porównamy wzrost pozyskiwania funduszy, powiększany co roku, zobaczymy, że w Meksyku fundraising PE wzrósł o 56%, podczas gdy w Azji tylko o 4%, a na świecie tylko o 2%.

Istnieje kilka powodów, dla których Meksyk rozrósł się wielokrotnie w ciągu ostatnich kilku lat -

Podstawy ekonomiczne i regulacyjne: Wzrost aktywności WF nie jest wynikiem używania magicznej różdżki. Nie. Chodzi o zmianę regulacyjną w 2009 roku, która umożliwiła krajowym funduszom inwestowanie do 20% swoich aktywów w PE w Meksyku. Od tego czasu fundusze emerytalne przejęły kontrolę i zainwestowały około 4 miliardów USD w świeży kapitał.
Meksyk stał się atrakcyjny dla inwestorów zewnętrznych: w latach 90. sytuacja gospodarcza Meksyku była niestabilna. Ale potem gospodarka meksykańska uzyskała wymagany impuls w postaci niższego długu publicznego, niższej stopy inflacji (tj. Nieco poniżej 4%) i stopniowego wzrostu PKB (około 3–4% wzrostu rocznie). W rezultacie rynek meksykański stał się atrakcyjnym rynkiem dla inwestorów zewnętrznych.
Korzyści strukturalne: w ciągu następnych 15 lat oczekuje się, że meksykańska siła robocza wzrośnie do 15 milionów. A ten stały wzrost siły roboczej przyniósł Meksykowi kilka korzyści strukturalnych. Przede wszystkim siła robocza jest wykwalifikowana i dostępna za niskie wynagrodzenie. Po drugie, menedżerowie w kraju meksykańskim są w pewnym sensie przywiązani do Zachodu, co pomaga im daleko wykraczać poza ich odpowiedników w innych krajach.

Usługi oferowane przez firmy private equity w Meksyku

W Meksyku sytuacja wygląda nieco inaczej niż w innych krajach. Firmy private equity w Meksyku podążają za cyklem życia i tak oferują swoje usługi.

Rosnąca gospodarka Meksyku: Jak już wspomniano w przeglądzie, w Meksyku istnieje ogromny niewykorzystany rynek, z którego mogą skorzystać inwestorzy. Duże, małe firmy PE w Meksyku wykorzystują rozwijający się rynek PE, inwestując w MŚP.
Atrakcyjne możliwości rynkowe: nie ma tłumu na dodatkowej mili. Wiele firm nie jest gotowych do inwestowania w Meksyku, ponieważ nie jest to popularne miejsce wśród entuzjastów funduszy private equity. Ale sytuacja szybko się zmienia, a Meksyk jest gotowy, aby stać się jednym z najlepszych krajów pod względem inwestycji na niepublicznym rynku kapitałowym.
Inwestycje w niszowych obszarach rynku: Nie wszystkie sektory meksykańskiego rynku PE są atrakcyjne dla inwestorów. Ale niewiele rynków niszowych jest. Na przykład średnie i małe rynki były przedmiotem zainteresowania private equity w Meksyku.
Tworzenie wartości: Koncentracja na niszowej firmie i tworzenie wartości jest ostatecznym celem wszystkich funduszy private equity w Meksyku. Zatem ten czwarty etap cyklu życia PE jest najważniejszy ze wszystkich.
Z góry ustalona strategia wyjścia: Pod koniec dnia firmy PE w Meksyku wiedzą, gdzie zatrzymać swoje usługi. Zwykle po 3 do 7 latach firmy PE decydują się na przyjęcie jednej z trzech strategii wyjścia. Te trzy strategie wyjścia są często z góry określone i obliczone. Są to pierwsze oferty publiczne (IPO), wtórne wykupy i wyprzedaże.

Teraz dowiedzmy się, na czym skupiają się obecnie meksykańskie firmy private equity. Obecnie rynki średniej wielkości są rynkami docelowymi dla firm private equity w Meksyku. Bez względu na wielkość firmy PE, rynek średni stał się najbardziej atrakcyjnym rynkiem dla wszystkich firm PE w Meksyku.

Lista najlepszych firm private equity w Meksyku

Zgodnie z EMPEA, oto najlepsi zarządzający funduszami w Meksyku na dzień 31.12.2015. Są to fundusze dedykowane dla Meksyku. Fundusze te są uszeregowane według wielkości pozyskanego kapitału. Spójrzmy -

źródło: empea.org

Według Preqin, w marcu 2016 r. Znajdują się największe fundusze LP w Meksyku -

Afores: Afore Banamex, Afore Coppel, Afore Inbursa, HSBC Afore, ING Afore, InverCap Afore, MetLife Afore, PensionISSSTE i Profuturo GNP Afore.
Dotacje i fundacje: University of North Carolina w Chapel Hill, University of Texas Investment Management Company, John S. & James L. Knight Foundation, KL Felicitas Foundation, Omidyar Network, Rockefeller Foundation, Soros Economic Development Fund (SEDF) i WK Kellogg Fundacja.
DFI / Organizacje wielostronne: Bancomext, Banobras, Nacional Financiera (Nafinsa), CDC Group, Corporacion Andina De Fomento (CAF), DEG, Export Development Canada, Inter-American Investment Corporation (IIC), International Finance Corporation (IFC), Multilateral Investment Fund (MIF), Netherlands Development Finance Company (FMO) i Overseas Private Investment Corporation (OPIC).
Inne: 57 gwiazdek, California Public Employees 'Retire System, Conacyt, Focir, Fondo de Fondos, Grey Ghost Microfinance Fund, Instituto Nacional del Emprendedor, Japan Bank for International Cooperation (JBIC), JPMorgan Chase, Los Angeles Fire i Police Pension System , Massachusetts Mutual Life Insurance Company, Rada Inwestycyjna stanu Nowy Meksyk, Northgate Capital, Okabena Advisors, PineBridge Investments, Promotora Social Mexico, Rockefeller and Co oraz Sarona Asset Management.

Przyjrzyj się również tym czołowym firmom private equity na świecie

Proces rekrutacji

O rekrutacji na private equity w Meksyku mówi się niewiele. Ale aby móc odcisnąć swoje piętno i wejść na rynek private equity, musisz pamiętać o następujących rzeczach -

Networking: Musisz pamiętać, że networking jest kluczową rzeczą, jeśli chcesz dostać się do czołowej firmy private equity w Meksyku. Dlaczego networking jest bardzo ważny w Meksyku? Ponieważ rynek się rozwija i nie dowiedziałbyś się o wszystkich otwarciach tylko podróżując po Internecie. Aby wiedzieć o stażach i możliwościach w pełnym wymiarze godzin, musisz być proaktywny i działać tak, jakby cała Twoja kariera była od tego zależna; ponieważ z pewnością tak.
Po uzyskaniu tytułu licencjata musisz połączyć się z siecią absolwentów i dowiedzieć się, czy ktoś pracował na rynku private equity, czy nie. Jeśli nie otrzymujesz rozsądnych potencjalnych klientów od sieci absolwentów, rozważ przejrzenie swoich kontaktów LinkedIn i sprawdź, czy możesz znaleźć jakieś potencjalne osoby, czy nie. Możesz też złapać ich osobiście i opowiedzieć swoją historię o tym, dlaczego chcesz dostać się do czołowej firmy private equity w Meksyku.
Praktyki: Następną kluczową rzeczą jest robienie praktyk. Nie trzeba dodawać, że żeby się wyróżnić, trzeba odbyć letnie praktyki. Nie można ciąć. Musisz iść na co najmniej dwa do trzech. Zawsze, gdy szukasz praktyk, musisz szukać staży pełnoetatowych. W Meksyku istnieją dwa rodzaje staży oferowanych przez fundusze private equity.
Staże w niepełnym wymiarze godzin trwają 20 godzin tygodniowo, a stacjonarne 40 godzin tygodniowo. Staże w niepełnym wymiarze godzin, które możesz odbyć, jeśli kontynuujesz naukę, a jednocześnie chcesz zdobyć praktyczne doświadczenie. Ale staże w pełnym wymiarze godzin pomogą Ci poznać tajemnicę handlową private equity i ostatecznie zostać pracownikiem na pełny etat lub ubiegać się gdzie indziej o pracę na pełny etat. Bez kilku staży trudno jest znaleźć pracę na pełnym etacie na niepublicznym rynku kapitałowym.
Proces rozmowy kwalifikacyjnej: Proces rozmowy kwalifikacyjnej jest podobny do tego w USA. Menedżerowie w firmach private equity w Meksyku często mają kulturowe pokrewieństwo z Zachodem. W rezultacie proces rozmowy kwalifikacyjnej przebiega w podobny sposób. Najpierw musisz przejść przez proces aplikacji. Jeśli jesteś na krótkiej liście, będziesz mieć 2-3 rundy rozmów twarzą w twarz, podczas których będziesz miał okazję dowiedzieć się, czy masz to, czego potrzeba, aby odnieść sukces. Zazwyczaj poszukują umiejętności analitycznych i ciężko pracujących komponentów u potencjalnego pracownika. Ostatnia runda byłaby z MD i jednym lub dwoma przedstawicielami HR, którzy zadadzą Ci kilka technicznych i fit pytań, aby ostatecznie zamknąć stanowisko. Zawsze przygotowuj się do analizy przypadku i prezentacji hipotetycznej analizy modelu. Ponieważ są one zbyt powszechne w wywiadach dotyczących private equity w Meksyku.
Język: Język nie będzie problemem, ponieważ większość menedżerów private equity zna angielski. Ale znajomość hiszpańskiego z pewnością byłaby dodatkowym atutem.

Kultura

Meksykańskie firmy rodzinne zajmują dużą część rynku na rynku PE. W rezultacie meksykańska kultura private equity różni się nieco od kultury amerykańskiej i brytyjskiej.

W Meksyku przeciętny pracownik funduszu private equity pracuje 60-70 godzin tygodniowo, a czasem więcej. Zespoły są mniejsze, a główny nacisk kładziony jest na średnie i małe firmy. W rezultacie doceniane są weekendy, a Ty zachowasz równowagę między życiem zawodowym a prywatnym.

Jednak Meksyk rozwija się coraz bardziej, a presja klientów często zmusza pracowników private equity do pracy w weekendy i wydłużania godzin pracy w ciągu tygodnia.

Kultura meksykańska zachęca do spotkań towarzyskich, wydarzeń, a ludzie często spotykają się towarzysko, nawiązują kontakty i próbują tworzyć nowe źródła biznesu.

Wynagrodzenia private equity w Meksyku

Jeśli szukasz wspaniałej przyszłości, fundusze private equity w Meksyku będą w stanie Ci to zapewnić. Jego rynek private equity przeżywa boom iw nadchodzących latach będzie więcej możliwości w Meksyku niż w Nowym Jorku.

Jednak prawda jest taka, że Meksyk nie jest zbyt atrakcyjny pod względem odszkodowań. Na początku nie zarabiałbyś dobrze. Więc bądź na to przygotowany. Według Glassdoor, będziesz zarabiać około 69 000 USD rocznie, czyli prawie 15 000 USD mniej niż nowy pracownik private equity w Nowym Jorku.

Jeśli pracujesz w Londynie lub Nowym Jorku, nie ma sensu rezygnować z pracy i przyjeżdżać do Meksyku. Ale jeśli pochodzisz z Meksyku, możesz zacząć w jednej z czołowych meksykańskich firm private equity i w najbliższej przyszłości przenieść się do Londynu / Nowego Jorku. Albo możesz pozostać na swojej pozycji w Meksyku przez jakiś czas, ponieważ rynek private equity w Meksyku wkrótce osiągnie najwyższy szczyt od kilku lat.

Wyjdź z możliwości

Jeśli przez jakiś czas pracujesz w WF w Meksyku i nie wydajesz się zbytnio rozwijać; Twoją opcją wyjścia może być bankowość inwestycyjna.

Bankowość inwestycyjna w Meksyku jest dość silna i wiele globalnych banków otworzyło swoje biura w Mexico City. Ponieważ jest to jeden z najbardziej niewykorzystanych rynków wschodzących na świecie, banki inwestycyjne wykorzystują to samo.

Możesz przez jakiś czas pracować na niepublicznym rynku kapitałowym, a następnie ostatecznie przejść do bankowości inwestycyjnej. Po drodze może być konieczne odbycie kilku staży w bankowości inwestycyjnej.

Wniosek

W Meksyku istnieje ogromny potencjał wzrostu kapitału prywatnego. Wiele globalnych firm private equity już otworzyło swoje biura, aby wejść na ogromny rynek. Wszystko, co musisz zrobić, to trzymać się swojej pracy przez kilka lat, a będziesz w stanie doświadczyć wykładniczego wzrostu pensji i wielkości transakcji, które będziesz obsługiwać.