Definicja zdywersyfikowanych inwestycji
Zdywersyfikowany portfel inwestycji odnosi się do planu inwestycyjnego niskiego ryzyka, który działa jako najlepszy mechanizm obrony przed kryzysem finansowym, ponieważ pozwala inwestorowi osiągnąć najwyższe możliwe zwroty poprzez dokonywanie inwestycji w kombinację różnych aktywów, takich jak akcje, towary, stały dochód itp.
Rodzaje zdywersyfikowanych inwestycji
Istnieją różne sposoby dywersyfikacji inwestycji, z których niektóre są następujące:
# 1 - Różne klasy aktywów
Różne rodzaje aktywów mają różne wyniki podczas tego samego zdarzenia gospodarczego. Tak więc różne klasy aktywów, takie jak akcje, inwestycje o stałym dochodzie, towary, nieruchomości, środki pieniężne itp. Mogą być włączone do portfela w celu zdywersyfikowania inwestycji, co obniży ogólne ryzyko.
# 2 - Różne indywidualne firmy
Poszczególne firmy różnie radzą sobie na rynku w zależności od różnych czynników. Dlatego powinno istnieć połączenie takich spółek, aby zmniejszyć ogólne ryzyko portfela.
# 3 - Inny przemysł
Portfel powinien mieć równowagę między wieloma branżami w gospodarce, ponieważ istnieją pewne zdarzenia, które są specyficzne dla branży i jeśli takie zdarzenie nastąpi, jedyna wartość inwestycji w te instrumenty branżowe tylko spadnie. Dlatego należy mieć inwestycje w różnych branżach, aby ogólne ryzyko w portfelu było niskie.
# 4 - Różne wymiary geograficzne
Większość inwestorów ma uprzedzenia wobec instrumentów emitowanych w ich kraju. Jednak międzynarodowa dywersyfikacja portfela zawsze jest korzystna, ponieważ zdarzenie, które jest negatywne dla jednego kraju, może nie mieć wpływu na inne kraje lub może mieć pozytywny wpływ na inne kraje. Jeśli więc inwestycja jest zdywersyfikowana pod względem geograficznym, utratę inwestycji w jednym kraju można zrekompensować inwestycjami międzynarodowymi.
Przykład zdywersyfikowanych inwestycji
Nagle zmienność na rynku akcji rośnie i wtedy w takim przypadku są szanse, że osoby, które zainwestowały w akcje, poniosą ogromne straty. W takich przypadkach, jeśli dana osoba posiada inwestycje w innej klasie aktywów, jak również inwestycje o stałym oprocentowaniu lub nieruchomości bezpośrednie, które nie mają wpływu tego samego zdarzenia w tym samym okresie, wówczas zwrot wygenerowany z tych inwestycji pomoże w zmniejszeniu ogólne ryzyko portfela i wygładzanie ogólnych zwrotów.
Zalety zdywersyfikowanych inwestycji
Poniżej przedstawiono niektóre zalety zdywersyfikowanych inwestycji.
- Zdywersyfikowane inwestycje pomagają zminimalizować ryzyko straty, ponieważ jeśli jedna inwestycja nie osiąga dobrych wyników w danym okresie, wówczas inne inwestycje w portfelu mogą przynosić lepsze wyniki w tym samym okresie, pomagając w zmniejszeniu potencjalnych strat związanych z portfelem inwestycyjnym, jeśli cały kapitał jest inwestowany w ramach podobnego rodzaju inwestycji.
- Czasami inwestycje mogą nie generować zwrotów zgodnie z oczekiwaniami, więc w takim przypadku zdywersyfikowana inwestycja pomaga, ponieważ poprzez dywersyfikację nie polega się tylko na jednym źródle generowania dochodu, ale inwestuje się w zdywersyfikowane inwestycje.
- Gdy inwestycje są dobrze zdywersyfikowane, wymagana będzie mniejsza konserwacja, ponieważ wymagana jest troska i uwaga, aby inwestycje działały dobrze, a jeśli jest to ryzykowne przedsięwzięcie, obserwacja rynków będzie wymagała ogromnej ilości czasu. Dobrze zdywersyfikowany portfel jest generalnie bardziej stabilny i mniej ekscytujący, więc gdy zostaną osadzeni w różnych klasach, mogą pozostawać w nim przez dłuższy czas i nie wymagają dużej konserwacji.
Wady zdywersyfikowanych inwestycji
Poniżej przedstawiono wady zdywersyfikowanych inwestycji.
- Jeśli inwestycje są zdywersyfikowane, to to samo może generować tylko średnie zwroty. Natomiast w przypadku posiadania jednego zabezpieczenia, które nagle gwałtownie rośnie, może zarobić sporo zysków, których nie ma w przypadku zdywersyfikowanych inwestycji. Zmniejsza to zyski i sprawia, że portfel wygląda mniej niż świetnie
- Ze zdywersyfikowanymi portfelami wiążą się również dodatkowe koszty transakcyjne, ponieważ trzeba zapłacić więcej, aby zrównoważyć portfel w celu utrzymania dywersyfikacji.
- Gdy portfel zawiera różne aktywa, zarządzanie nim jest na ogół trudniejsze, ponieważ portfel zawiera zbyt wiele inwestycji. Natomiast w przypadku, gdy jest tylko jeden papier wartościowy, w który inwestuje się, łatwiej byłoby nim zarządzać.
- Czasami z powodu dywersyfikacji rośnie ogólne ryzyko portfela, ponieważ w celu dokonania zdywersyfikowanej inwestycji osoba może zainwestować w papiery wartościowe, o których ma niewielką wiedzę lub nie ma żadnej wiedzy. Przed zainwestowaniem należy zawsze przeprowadzić należytą staranność.
Ważne punkty zdywersyfikowanych inwestycji
- Strategia dywersyfikacji w zakresie inwestowania w zdywersyfikowane aktywa obejmuje różne rodzaje inwestycji w celu zbudowania portfela.
- Udziały w portfelu można zdywersyfikować na kilka sposobów, podobnie jak na podstawie klas aktywów, branżowych, spółek, a także geograficznie.
- Dywersyfikacja ogranicza ogólne ryzyko ryzyka portfela, ale jednocześnie ogranicza wyniki portfela, przynajmniej w przypadku inwestycji krótkoterminowej.
Wniosek
Zdywersyfikowana inwestycja to mieszanka różnych aktywów, takich jak akcje, papiery wartościowe o stałym dochodzie, towary, których celem jest osiągnięcie najwyższego zwrotu przy minimalnym poziomie ryzyka. Koncepcja dywersyfikacji działa, ponieważ różne rodzaje aktywów reagują w różny sposób na to samo zdarzenie zachodzące w gospodarce. Wszystkie aktywa w zdywersyfikowanych inwestycjach nie mają ze sobą korelacji i generalnie, gdy wartość pewnego rodzaju inwestycji spada, wówczas wartość innego rodzaju aktywów może wzrosnąć.
Z tego powodu całkowite ryzyko całkowitych inwestycji staje się niskie, ponieważ w każdym przypadku istnieją pewne klasy aktywów, które przyniosą korzyści i kompensują stratę poniesioną w innych aktywach, ponieważ rzadko zdarza się, aby wszystkie klasy aktywów miały ujemny efekt przez jedno zdarzenie.
Zdywersyfikowane inwestycje pomagają inwestorom w osiągnięciu płynniejszego i bardziej spójnego zwrotu z inwestycji w długim i średnim okresie. Gdy aktywa danej osoby są szeroko zdywersyfikowane pod względem rozbieżnych rodzajów aktywów, takich jak akcje, obligacje, towary, nieruchomości i gotówka, pomaga to zmniejszyć ogólne ryzyko portfela, ponieważ każda klasa aktywów wykazuje różne typy mocnych i słabych stron pod względem ryzyka i rentowności.
Tak więc utrzymanie udziałów osoby w większości tych klas aktywów pomaga jej w tworzeniu stabilnego portfela, który następnie pomaga w zwiększaniu wartości w okresie.
