Co to jest inwestycyjny fundusz powierniczy?
Trust inwestycyjny to notowana na giełdzie instytucja finansowa będąca funduszem zamkniętym (CEF), który inwestuje w udziały lub aktywa finansowe w imieniu swoich inwestorów lub innych organizacji. Wartość kwoty pieniędzy zainwestowanych w fundusz inwestycyjny zależy od popytu i podaży zainwestowanej akcji lub aktywów finansowych oraz wartości bazowej posiadanych aktywów.
Dla inwestora, który patrzy na zyski przy minimalnym ryzyku, jest to najlepsza opcja, ponieważ pozwala inwestować w wiele akcji, a nie inwestować w jedną akcję firmy. Chociaż ryzyko utraty inwestycji ze względu na wyniki jednej akcji nie zaszkodzi inwestorowi, będzie on w lepszej sytuacji, jeśli zainwestuje w inne akcje funduszu, które mogą mieć lepsze wyniki.
Czynniki wpływające na inwestycyjny fundusz powierniczy
Trust inwestycyjny funkcjonuje w oparciu o rynek, jeśli rynek będzie działał dobrze, będzie też działał fundusz trustu inwestycyjnego. Zarządzający funduszem inwestycyjnym musi być w stanie ocenić warunki rynkowe i wejść lub wyjść z pozycji, która jest korzystna lub niekorzystna. W rezultacie wiąże się to z nieodłącznym ryzykiem utraty inwestycji, jeśli właściwe decyzje nie zostaną podjęte we właściwym czasie. Poniżej znajdują się dwa główne czynniki decydujące o wartości zaufania inwestycyjnego.
- # 1 - Podaż i popyt na akcje i aktywa - Ponieważ posiadają one stałą ilość akcji i aktywów, podaż i popyt na akcje i aktywa utrzymywane w funduszu inwestycyjnym wpływają na wartość aktywów bazowych.
- # 2 - Wyniki - Wyniki aktywów i udziałów w funduszu inwestycyjnym mają duży wpływ na wartość zainwestowanych pieniędzy. Ponieważ pieniądze są inwestowane w różne aktywa i akcje, wartość zaufania inwestycyjnego nie spadnie ani nie wzrośnie w krótkim okresie.
Przykład Trustu Inwestycyjnego
Omówmy przykład.
Załóżmy, że inwestujesz dziś 1000 USD w fundusz inwestycyjny XYZ. Pieniądze otrzymane przez trust inwestycyjny są gromadzone wraz z inwestycjami innych inwestorów w celu zakupu różnorodnej gamy produktów, w tym akcji, obligacji i innych aktywów finansowych.
Ułatwiać,
- Inwestujesz 1000 USD w fundusz powierniczy.
- Fundusz inwestycyjny XYZ gromadzi zainwestowane 1000 USD z pieniędzy zainwestowanych przez innych udziałowców w jednej puli; czyli „fundusz”.
- Ten „fundusz” jest ostatecznie wykorzystywany do kupowania udziałów i innych aktywów finansowych przez „zarządzającego funduszem”.
- Ponieważ pieniądze są inwestowane na wolnym rynku, akcje i aktywa finansowe są kupowane i sprzedawane w zależności od warunków rynkowych, aby wykorzystać odpowiednią okazję do osiągnięcia maksymalnych zysków z zainwestowanych akcji i aktywów. Ta praca jest wykonywana przez zarządzającego funduszem.
- Posiadane akcje można sprzedać na wolnym rynku po cenie rynkowej iw ten sposób wygenerować własny zysk ze swojej inwestycji. Inwestycja w wysokości 1000 USD może wzrosnąć lub spaść w zależności od udziałów i aktywów finansowych, w które zainwestował zarządzający funduszem.
Zalety
Niektóre z zalet są następujące:
- Pozwalają na inwestowanie w mnóstwo akcji i innych aktywów finansowych.
- Dobre dla inwestorów, którzy szukają długoterminowych opcji inwestycyjnych o niskim ryzyku.
- Wypłacają dywidendy, a inwestor może regularnie zarabiać na swojej inwestycji.
Niedogodności
Niektóre z wad są następujące:
- Uzyskanie znacznej kwoty zwrotu z inwestycji wymaga znacznej ilości czasu, na który zainwestowane pieniądze muszą zostać zablokowane; co najmniej pięć lat lub więcej.
- Są całkowicie zależni od rynku i mogą spowodować utratę inwestycji.
- W dużym stopniu zależny od decyzji zarządzającego funduszem, inwestor nie może więc mieć żadnej innej kontroli poza całkowitym wyjściem z inwestycji.
- Zysk i dywidenda uzyskane z zaufania inwestycyjnego podlegają opodatkowaniu, a zatem mogą zmniejszyć rzeczywiste zwroty uzyskiwane z inwestycji.
Ważne punkty
- Inwestowanie w inwestycyjny fundusz powierniczy umożliwia inwestorowi nabycie własności udziału lub aktywów finansowych, w które zainwestowano pieniądze.
- W teorii zwrot z inwestycji w trust inwestycyjny może być olbrzymi, podczas gdy w rzeczywistości zwroty zależą od wyników akcji i aktywów funduszu inwestycyjnego oraz popytu i podaży akcji i aktywów na rynku.
- Większość z nich wypłaca dywidendy za akcje zwykle raz lub dwa razy w roku, podczas gdy fundusze inwestycyjne ze zdumiewającymi wynikami mogą wypłacać dywidendy co miesiąc.
- Dywidendy i zyski z trustu inwestycyjnego podlegają opodatkowaniu.
- Zadłużenie to termin odnoszący się do pożyczania pieniędzy w celu zwiększenia inwestycji. Ich zarządzający funduszami mogą pożyczać pieniądze, aby inwestować więcej w fundusz, aby zyski były znacznie wyższe i aby uzyskać lepszą dźwignię finansową do spłaty pożyczonej kwoty.
Wniosek
- Jest to trust zamknięty, ponieważ posiada tylko określoną liczbę udziałów, które nowi inwestorzy mogą kupić od dotychczasowych udziałowców trustu.
- Różni się od funduszu powierniczego, w którym inwestorowi przypisuje się jednostkę uczestnictwa i nie jest akcjonariuszem funduszu powierniczego. Jednostka odnosi się do inwestycji inwestora w portfelu inwestycyjnym.
- W ten sam sposób różni się od funduszu wspólnego inwestowania, który emituje jednostki za akcje, w które inwestowana jest kwota, a nie właściciela udziału.
- Podaż i popyt na trust inwestycyjny mogą stanowić ryzyko dla inwestycji, ponieważ spadający rynek utrudni inwestorowi sprzedaż swojej inwestycji po wyższej cenie, powodując w ten sposób stratę.
- Inwestowanie w trust inwestycyjny wiąże się z niskim ryzykiem, a inwestor może oczekiwać, że będzie zarabiał na inwestycji w regularnych odstępach czasu w postaci dywidend.
