Najlepsze książki badawcze dotyczące kapitału
Badania kapitałowe pozostają obszarem dużego zainteresowania zarówno inwestorów, jak i analityków. Wiele napisano o tym, co powinno, a co nie powinno, kierować inwestorem przy podejmowaniu decyzji. Chociaż postrzeganie rynków przez przeciętnego inwestora może się zmieniać z każdym okresem niedźwiedzia i byka, znaczenie badań akcji pozostaje w dużej mierze niekwestionowane. Prawdą jest, że w ostatnich kilku dekadach ta dziedzina przeszła głębokie przemiany, jednak wiele odwiecznych fundamentalnych koncepcji pozostaje równie aktualnych. W tym miejscu przygotowaliśmy wysoce polecaną listę książek poświęconych badaniu akcji, które mogą być bardzo przydatne dla inwestorów, a także początkujących analityków zajmujących się badaniami akcji.
# 1 - Najlepsze praktyki dla analityków zajmujących się badaniami rynku akcji:
Podstawy dla analityków od strony kupującej i sprzedającej
przez Jamesa Valentine
Przejrzeć:
Niezastąpiony przewodnik dla początkujących analityków zajmujących się badaniami kapitałowymi, który omawia podstawy i pomaga początkującym z powodzeniem poruszać się po złożonej sieci koncepcji i metodologii stosowanych w tej dziedzinie. Opierając się na swoim wieloletnim doświadczeniu, autor dzieli się wieloma informacjami o tym, jak odnieść sukces jako analityk ds. Badań akcji. Autorka szczegółowo omawia między innymi metody identyfikowania czynników krytycznych i źródeł informacji, które mogą pomóc w lepszym prognozowaniu, zaawansowanych technikach wyceny i doboru akcji oraz sposobach rozwiązywania problemów etycznych w praktyce zawodowej. Gorąco polecana lektura przez ekspertów.
Najlepsze dania na wynos:
Nieoficjalny podręcznik dla analityków zajmujących się badaniami akcji, który obejmuje wszystkie pięć głównych obszarów badań akcji i zawiera nieocenione wskazówki, dzięki którym odniesie sukces w zawodzie. Najlepiej nadaje się dla osób, które planują rozpocząć karierę w badaniach kapitału lub chcą zrozumieć rolę analityka ds.
<># 2 - Badanie kapitału dla inwestora technologicznego:
Wartość inwestowania w akcje technologiczne
użytkownika Sundeep Bajikar
Przejrzeć:
Ta praca jest przeznaczona specjalnie dla osób zainteresowanych badaniem możliwości inwestycyjnych w sektorze technologii. Autorka podejmuje złożony temat w sposób systematyczny, rozpoczynając od przeglądu branży usług finansowych wraz z zachowaniami uczestników rynku, które odgrywają kluczową rolę w podejmowaniu decyzji inwestycyjnych. Oferuje praktyczną prezentację inwestowania wartościowego, ze szczególnym uwzględnieniem akcji technologicznych. Chociaż zawęża zakres tej pracy, ale jednocześnie ujawnia kilka szczegółów, które w innym przypadku mogłyby zostać utracone w dziele o charakterze rodzajowym.
Najlepsze dania na wynos:
Cenny przewodnik po zapoznaniu się z akcjami technologicznymi, szczególnie dla inwestorów długoterminowych, którzy mogą lepiej odnosić się do inwestowania wartości w porównaniu z inwestorami. Zalecana lektura dla inwestorów, analityków lub studentów zainteresowanych zrozumieniem praktycznego zastosowania koncepcji inwestycyjnych.
<># 3 - Inteligentny inwestor:
Ostateczna książka o inwestowaniu w wartość. Księga praktycznych rad
autorzy: Benjamin Graham (autor), Jason Zweig (autor), Warren E. Buffett (współpracownik)
Przejrzeć:
Uznany za Biblię wartościowego inwestowania, ten ponadczasowy klasyk był czytany przez miliony na całym świecie i chwalony zarówno przez ekspertów, jak i nowicjuszy za poziom jasności i głębi koncepcji przedstawionych w tej pracy. Graham zajmuje się podstawami opracowania długoterminowej strategii inwestycyjnej, która pozwoli osiągnąć cele finansowe, unikając jednocześnie typowych błędów popełnianych przez inwestorów. Obecne wydanie, pierwotnie opublikowane w 1949 r., Zawiera zaktualizowany komentarz Jasona Zweiga, starszego redaktora magazynu Money, który nadaje tekstowi dodatkowe znaczenie i pomaga czytelnikom zrozumieć, jak zastosować zasady Grahama na dzisiejszych rynkach, aby osiągnąć pożądany rezultat. Lektura obowiązkowa dla wszystkich zainteresowanych inwestowaniem w wartość.
Najlepsze dania na wynos:
Praca ta, napisana przez ojca inwestowania w wartość, koncentruje się na długoterminowych strategiach inwestycyjnych, aby odnieść sukces jako inwestor. Jeden z nielicznych klasycznych tekstów, który pomyślnie przeszedł próbę czasu, a wymienione koncepcje inwestycyjne nadal sprawdzają się na dzisiejszych rynkach. Niezbyt przeznaczone dla day traderów i inwestorów krótkoterminowych.
<># 4 - Analiza bezpieczeństwa
autorzy: Benjamin Graham (autor), David Dodd (autor)
Przejrzeć:
Łącząc geniusz Benjamina Grahama i Davida Dodda, to repozytorium wiedzy ujawnia wypróbowane klasyczne podejście opracowane przez nich do identyfikacji inwestycji wartościowych. Bez wątpienia jest to kultowy klasyk z ponad milionem egzemplarzy sprzedanych w ciągu ponad 60 dekad istnienia, ale pytanie za milion dolarów brzmi: Czy wyjaśnione w nim techniki inwestowania w wartość są nadal aktualne? a odpowiedź brzmi: TAK. Sukces osiągnięty przez inwestorów wartościowych, takich jak Warren Buffett, John Neff i Michael Price, powinien być wystarczającym dowodem na to samo, z których wszyscy przysięgają na ten klasyk. Napisana zaledwie pięć lat po Wielkim Kryzysie w 1929 roku, ta praca miała początkowo pomóc inwestorom przetrwać najgorsze czasy bez utraty fortun i od tamtej pory dokładnie to robi.
Najlepsze dania na wynos:
Najbardziej ostateczny przewodnik po inwestowaniu w wartość, który powstał w latach trzydziestych XX wieku i nadal pozostaje prawdziwym źródłem informacji na temat sprawdzonych w czasie zasad inwestowania w wartość. To, co wyróżnia tę edycję, to fakt, że ma ona być reprodukcją oryginalnego klasyka opublikowanego po raz pierwszy w 1934 roku, zawierającego każde słowo spisane przez mistrzów inwestowania w wartość bez żadnych późniejszych zmian. Prawdziwy przedmiot kolekcjonerski dla każdego inwestora.
<># 5 - Badania i wyceny kapitału
przez Dun & Bradstreet
Przejrzeć:
Doskonała praca w zakresie wyceny papierów wartościowych, szczegółowo opisująca techniczne aspekty badań akcji, w przystępnym języku. Jest rzeczą oczywistą, że wycena jest kluczem do podejmowania krytycznych decyzji inwestycyjnych, a autor objaśnia niezwykle rzetelną i naukową metodologię pozwalającą na zrównoważoną wycenę w tej pracy, która pomoże zarówno analitykowi, jak i inwestorowi. Rozpoczynając od czynników makroekonomicznych, autor wyjaśnia narzędzia analizy na poziomie branży, a następnie skupia się na analizie przedsiębiorstwa i wykorzystuje kilka modeli wyceny, aby uzyskać najbardziej logiczny wynik. Lektura obowiązkowa dla każdego zapalonego inwestora.
Najlepsze dania na wynos:
Daje solidne podstawy do wyceny akcji w oparciu o realistyczną analizę na poziomie branży i przedsiębiorstwa w celu podejmowania kluczowych decyzji inwestycyjnych. Doskonały przegląd analizy wyceny skoncentrowany na jej rzeczywistym zastosowaniu.
<># 6 - Lista kontrolna inwestycji: sztuka dogłębnych badań
przez Michaela Shearna
Przejrzeć:
Doceniona praca nad systematycznym inwestowaniem, która może pomóc uniknąć niektórych typowych błędów popełnianych podczas dokonywania inwestycji. Autor przyjmuje łatwe do naśladowania podejście i zapewnia szereg list kontrolnych, które pomogą czytelnikom zidentyfikować, czego im brakuje. Co ciekawe, autor podaje szereg rzeczywistych przykładów zastosowania wyliczonych tutaj zasad badań, zwiększając ich wartość dla inwestorów. Umiejętnie wykorzystując kluczowe czynniki, autor analizuje firmy i ocenia ich przyszły potencjał wzrostu, wyjaśniając jednocześnie, jak każdy może zrobić to samo przy niewielkim wysiłku.
Najlepsze dania na wynos:
Oferuje nieocenioną pomoc i praktyczne porady dotyczące przeprowadzania badań kapitałowych bez wysiłku. Ta praca może pomóc czytelnikom zrozumieć i zainteresować się badaniem spółek zamiast akcji oraz dokonywać wyważonych wyborów inwestycyjnych.
<># 7 - Zasady ilościowego inwestowania w kapitał:
Kompletny przewodnik po tworzeniu, ocenie i wdrażaniu strategii handlowych 1. edycja
przez Sugata Ray
Przejrzeć:
Kompletny przewodnik dotyczący ilościowego inwestowania w akcje, zaprojektowany, aby pomóc inwestorom i profesjonalistom. Autor zapewnia szeroki wachlarz informacji i zasobów na temat równoważenia portfela, czasu rynkowego, testów porównawczych i selekcji akcji oraz demonstruje każdą z technik w oprogramowaniu Equities Lab. Warto zauważyć, że ta książka obejmuje 20 tygodni bezpłatnego dostępu do Equities Lab. Wyposażeni w odpowiednią wiedzę czytelnicy mogą dobrze wykorzystać to oprogramowanie do opracowywania strategii ilościowych dostosowanych do określonych celów inwestycyjnych i testowania ich skuteczności w porównaniu z danymi historycznymi.
Najlepsze dania na wynos:
Doskonałe źródło informacji o inwestowaniu ilościowym, które pomaga traderom w opracowywaniu spersonalizowanych zestawów reguł i strategii handlowych, aby osiągnąć swoje cele. Uzupełniając praktyczną wartość, wyczerpujące informacje na temat technicznych aspektów inwestowania zawarte w tekście można wykorzystać przy pomocy oprogramowania Equities Lab.
<># 8 - Zaawansowane instrumenty pochodne na akcje: zmienność i korelacja
przez Sébastien Bossu.
Przejrzeć:
Wysoce techniczna instrukcja wyceny i zabezpieczania egzotycznych instrumentów pochodnych na akcje dla inwestorów opcyjnych, analityków ilościowych i zaawansowanych inwestorów. Autor obszernie zajmuje się zaawansowanymi koncepcjami wyceny opcji w oparciu o model Blacka-Scholesa i jego rozszerzenia, dzieląc się jednocześnie swoimi i innymi ekspertami w tej dziedzinie. Niektóre z kluczowych tematów obejmują implikowane modele powierzchni zmienności, stochastyczne modele zmienności i korelacji, instrumenty pochodne zmienności i handel korelacyjny. Bardzo polecana lektura dla osób znających się na podstawowych instrumentach pochodnych na akcje i zaznajomionych z zaawansowanym modelowaniem matematycznym.
Najlepsze dania na wynos:
Szczegółowe omówienie modelowania finansowego w celu dokładnej wyceny i zabezpieczania egzotycznych instrumentów kapitałowych, ze szczególnym uwzględnieniem modelu Blacka-Scholesa do tego celu. Zalecane dla studentów i profesjonalistów z talentem do zaawansowanej matematyki i znajomością podstawowych instrumentów pochodnych.
<># 9 - Księga wyceny aktywów kapitałowych i zestaw skoroszytów
przez Jeralda E. Pinto
Przejrzeć:
Obszerna praca na temat teorii i praktyki wyceny, wprowadzająca czytelników w koncepcję wyceny kapitału i różne modne metody wyceny. Przy określaniu procesu wyceny przyjęto wysoce systematyczne podejście, które ułatwia zrozumienie i przyswojenie wiedzy na temat różnych metod wyceny w praktyce. Niektóre z kluczowych tematów omawianych w tym tomie obejmują nowoczesną teorię portfela Markowitza i Sharpe'a oraz koncepcje wyceny Grahama i Dodda, nawet jeśli autor nie cofa się przed omówieniem zastosowania wielu podejść do zrównoważonej wyceny. Badane są różne aspekty wyceny kapitału, koncentrując się na analizie przedsiębiorstwa-branży, która odgrywa kluczową rolę w całym procesie. Ta praca, opublikowana wraz z CFA, jest doskonałym tekstem uzupełniającym do programu certyfikacji CFA na poziomie 3.
Najlepsze dania na wynos:
Niezbędna lektura dla studentów programu certyfikacji CFA na poziomie 3, a także wszystkich zainteresowanych uzyskaniem jasnego zrozumienia koncepcji wyceny akcji. Robiąc krok do przodu, praca ta koncentruje się na praktycznym zastosowaniu tych koncepcji, jednocześnie omawiając proces wyceny i oferuje wiele dodatkowych zasobów praktycznych dla czytelników.
<># 10 - Jak naprawdę działają rynki:
Ilościowy przewodnik po zachowaniach giełdowych (Bloomberg Financial)
Larry Connors (autor), Cesar Alvarez (współautor) i 1 więcej
Przejrzeć:
Realistyczna prezentacja zachowań giełdowych oparta na oryginalnych badaniach historycznych danych rynkowych z ostatnich kilku dekad. Autor przyjmuje wnikliwe podejście analityczne do badania rynków i odkrywania nowych informacji, aby zakwestionować powszechnie akceptowane koncepcje historycznej zmienności, pędu, nowych wzlotów i dołków, współczynników sprzedaży / kupna i innych aspektów. Pojawia się odważne spojrzenie na funkcjonujące rynki, ponieważ autor, wyposażony w wnikliwe dane, pokazuje, jak rynki zachowują się w podobny sposób jak przed laty, a dzięki odpowiednim informacjom każdy może dokonywać mądrych wyborów i decyzji inwestycyjnych. Pokazane jest, jak czasami warto być przekornym i nie ograniczać się konwencjonalną mądrością, jednocześnie upewniając się, że dobrze rozumiesz rynki.
Najlepsze dania na wynos:
Niekonwencjonalna lektura zachowań giełdowych, która przedstawia analizę danych historycznych z przeszłości, która jest sprzeczna z wieloma powszechnymi mądrościami rynkowymi. Czytelnicy otrzymują nowatorskie informacje, które pomagają lepiej zrozumieć rynki i podejmować decyzje inwestycyjne w oparciu o realistyczne założenia.
<># 11 - Nieświęte Graale - Nowa droga do bogactwa
autor: Nick Radge (autor)
Przejrzeć:
Odważne nowe spojrzenie na sposób działania rynków i na to, jak inwestorzy tracą pieniądze, trzymając się mentalności stadnej. Nick ośmiela się przełamać schemat konwencjonalnego myślenia i przedstawia bez ograniczeń podejście do wykonywania właściwych ruchów we właściwym czasie i odnosi sukcesy, gdy większość innych po prostu pozostaje, wyciszając widzów, gdy sprawy idą nie tak. Wykraczając poza starą strategię kup i trzymaj, koncentruje się na inwestowaniu w dynamikę, aby pokazać, w jaki sposób można jeździć na akcjach w krótkoterminowym trendzie wzrostowym, stosując strategię zbudowaną wokół fundamentalnej idei, że cena akcji w ruchu ma tendencję do utrzymywania się w ruchu. Analizuje i eksperymentuje z wieloma strategiami inwestycyjnymi, aby pomóc czytelnikom zrozumieć, jak wybrać strategię, która odpowiada ich potrzebom i przestać ślepo stosować się do porad inwestycyjnych.
Najlepsze dania na wynos:
Przedstawia świeże spojrzenie na inwestowanie, które ośmiela się kwestionować tradycyjną mądrość i pomaga inwestorom w opracowaniu spersonalizowanej strategii inwestycyjnej. Doskonała lektura o tym, jak przeciętni inwestorzy mogą wykorzystać inwestowanie w dynamikę i inne rzadko używane techniki, aby osiągnąć swoje cele.
<>
