Rachunkowość instrumentów pochodnych

Rachunkowość instrumentów pochodnych

Rachunkowość instrumentów pochodnych to pozycja bilansowa, w której instrumenty pochodne posiadane przez spółkę są wykazywane w sprawozdaniu finansowym zgodnie z metodą zatwierdzoną przez GAAP lub IAAB lub obie.

Zgodnie z obowiązującymi międzynarodowymi standardami rachunkowości i MSR 109 jednostka jest zobowiązana do wyceny instrumentów pochodnych według wartości godziwej lub wyceny według wartości rynkowej . Wszystkie zyski i straty wartości godziwej są ujmowane w rachunku zysków i strat, z wyjątkiem sytuacji, gdy instrumenty pochodne kwalifikują się jako instrumenty zabezpieczające przepływy pieniężne lub inwestycje netto.

Weźmy przykład, aby zrozumieć, jak obliczyć zysk lub stratę z transakcji pochodnych.

Rozliczanie zysków i strat w opcji kupna

W tym przykładzie weźmy cenę wykonania 100 USD, premię za opcję kupna 10 USD, akcje o wartości Lota 200. Teraz dowiemy się o spłacie i zysku / stracie kupującego i sprzedającego opcję, jeśli cena rozliczeniowa wynosi 90 USD, 105 USD, 110 USD i 120 USD

Mam nadzieję, że teraz rozumiesz, jak obliczany jest zysk / strata w przypadku instrumentów pochodnych.

Weźmy jeszcze jeden przykład z datami i wyjaśnię zapisy księgowe w instrumentach pochodnych, które będą płynąć w oparciu o scenariusz

Rozliczanie zysków i strat w opcjach sprzedaży

Przyjrzyjmy się przykładom, aby zrozumieć, jak obliczać zapisy księgowe dotyczące transakcji pochodnych w obu księgach „Wystawca i kupujący opcji kupna i sprzedaży (kolejne 4 przykłady są oparte na tym - wezwanie pisarza, wezwanie kupującego, opcja sprzedaży przez wystawcę, opcja sprzedaży )

Rachunkowość dla instrumentów pochodnych - pisanie rozmowy  

Pan A wystawił  opcję kupna (tj. Opcję sprzedanej opcji kupna) w następujący sposób z wielkością partii 1000 akcji X Limited w dniu 1 lutego 2016 r. Z premią w wysokości 5 USD za akcję. Datą wykonania jest 31 grudnia 2016 r., A cena wykonania wynosi 102 USD za akcję

Cena rynkowa na dzień 1 lutego 2016 = 100 za akcję:

Cena rynkowa na dzień 31 marca 2016 r. = 104 za akcję:

Cena rynkowa na dzień 31 grudnia 2016 r. = 105 za akcję

Rozwiązanie:

W tej umowie „A” zgadza się na zakup akcji po 102 USD pomimo ceny z dnia 31 grudnia 2016 r.

Zatem wartość godziwa opcji w tym przypadku jest następująca

1 lutego 2016 r. (Data zawarcia umowy) Wartość godziwa opcji = 5000 USD

31 marca 2016 r. (Data zgłoszenia) = 5000- (104-102) * 100 = 3000 USD

31 grudnia 2016 r. (Data wygaśnięcia) = 5000- (105-102) * 100 = 2000 USD

Zapisy księgowe:

Rachunkowość instrumentów pochodnych - kupowanie połączeń 

Pan A kupił opcję kupna (opcja kupna, tj. Kupiona) poniżej, w przypadku 1000 udziałów X Limited w dniu 1 lutego 2016 r., Z premią w wysokości 5 USD za akcję. Datą wykonania jest 31 grudnia 2016 r., A cena wykonania wynosi 102 USD za akcję

Cena rynkowa na dzień 1 lutego 2016 = 100 za akcję:

Cena rynkowa na dzień 31 marca 2016 r. = 104 za akcję:

Cena rynkowa na dzień 31 grudnia 2016 r. = 105 za akcję

Rozwiązanie: W tej umowie „A” kupił opcję kupna akcji X Ltd po 102 USD za akcję, pomimo ceny z dnia 31 grudnia 2016 r. Jeśli cena X ltd przekracza 102 USD, A kupi akcje po cenie 102 w przeciwnym razie, jeśli akcje operują poniżej 102 USD, może odmówić zakupu akcji po 102 USD.

Zatem wartość godziwa opcji w tym przypadku jest następująca

1 lutego 2016 r. (Data zawarcia umowy) Wartość godziwa opcji = 5000 USD

31 marca 2016 r. (Data zgłoszenia) = 5000- (104-102) * 100 = 3000 USD

31 grudnia 2016 r. (Data wygaśnięcia) = 5000- (105-102) * 100 = 2000 USD

Zapisy księgowe:

Rachunkowość instrumentów pochodnych - pisanie opcji sprzedaży 

Pan A wystawił  opcję sprzedaży (tj. Sprzedaną opcję sprzedaży). Szczegóły dotyczące liczby partii 1000 akcji X Limited na dzień 1 lutego 2016 r. Z premią 5 USD za akcję. Datą wykonania jest 31 grudnia 2016 r., A cena wykonania wynosi 98 USD za akcję

Cena rynkowa w dniu 1 lutego 2016 r. = 100 za akcję:

Cena rynkowa na dzień 31 marca 2016 = 97 za akcję:

Cena rynkowa na dzień 31 grudnia 2016 r. = 95 za akcję

Rozwiązanie: W tej umowie „A” sprzedał opcję sprzedaży na zakup akcji X Ltd po cenie 98 USD za akcję, pomimo ceny z dnia 31 grudnia 2016 r. Jeśli cena X ltd przekroczy 98, nabywca opcji może nie sprzedawać akcji na rzecz A, aw przeciwnym razie, jeśli cena X ltd w dniu 31 grudnia 2016 r. będzie niższa niż 98 USD, wówczas „A” musi kupić akcje po 98 USD.

Zatem wartość godziwa opcji w tym przypadku jest następująca

1 lutego 2016 r. (Data zawarcia umowy) Wartość godziwa opcji = 5000 USD (5 USD * 1000 akcji)

31 marca 2016 r. (Data zgłoszenia) = 5000- (98-97) * 100 = 4000 USD

31 grudnia 2016 r. (Data wygaśnięcia) = 5000- (98-95) * 100 = 2000 USD

Rachunkowość instrumentów pochodnych - kupowanie opcji sprzedaży 

Pan A kupił opcję sprzedaży w następujący sposób: 1000 akcji X Limited w dniu 1 lutego 2016 r. Z premią 5 USD za akcję. Datą wykonania jest 31 grudnia 2016 r., A cena wykonania wynosi 98 USD za akcję

Cena rynkowa w dniu 1 lutego 2016 r. = 100 za akcję:

Cena rynkowa na dzień 31 marca 2016 = 97 za akcję:

Cena rynkowa na dzień 31 grudnia 2016 r. = 95 za akcję

Rozwiązanie: W tej umowie „A” kupił opcję sprzedaży, aby kupić akcje X Ltd po 98 USD za akcję, pomimo ceny w dniu 31 grudnia 2016 r. Jeśli cena X ltd jest wyższa niż 98 w dniu 31 grudnia 2016 r. kupi akcje X ltd za 98 USD, w przeciwnym razie, jeśli cena X ltd w dniu 31 grudnia 2016 r. będzie niższa niż 98 USD, wówczas „A” może odmówić zakupu za 98 USD i wykupu na rynku zewnętrznym.

Zatem wartość godziwa opcji w tym przypadku jest następująca

1 lutego 2016 r. (Data zawarcia umowy) Wartość godziwa opcji = 5000 USD (5 USD * 1000 akcji)

31 marca 2016 r. (Data zgłoszenia) = 5000- (98-97) * 100 = 4000 USD

31 grudnia 2016 r. (Data wygaśnięcia) = 5000- (98-95) * 100 = 2000 USD

Mam nadzieję, że teraz rozumiesz, jak obliczyć zysk lub stratę na żądanie i opcje sprzedaży w ramach różnych scenariuszy i podejścia księgowego. Przejdźmy teraz do kontraktów forward / futures na własny kapitał firmy.

Kontrakty terminowe typu forward lub futures na zakup lub sprzedaż własnego kapitału jednostki:

Dostawa oparta na kontraktach terminowych typu forward lub futures dotyczących własnych udziałów kapitałowych jednostki jest transakcją kapitałową. Ponieważ jest to umowa sprzedaży lub zakupu własnego kapitału firmy w przyszłości za ustaloną kwotę.

W przypadku, gdy kontrakt rozliczany jest w gotówce na kwotę róŜnicową lub akcje rozliczane są na kwotę róŜnicy, to traktowane są jako kontrakt pochodny.

Rozliczane gotówkowo: traktowany jako kontrakt pochodny. Wartość godziwą przekazania w momencie początkowego ujęcia traktuje się jako składnik aktywów lub zobowiązanie finansowe. Wartość godziwa spedycji w momencie początkowego ujęcia wynosi zero, więc przy zawieraniu kontraktu terminowego nie jest wymagany zapis księgowy. Terminowy kontrakt terminowy jest ujmowany według wartości godziwej na każdy dzień sprawozdawczy, a wynikowy składnik aktywów / pasywów terminowych jest usuwany z bilansu w momencie otrzymania rozliczenia / zapłaty środków pieniężnych lub innych aktywów finansowych.

Rozliczenie udziałów: w ramach tej umowy akcje są emitowane / odkupywane

za kwotę rozliczenia netto po cenie spot z dnia rozliczenia. Tylko transakcja rozliczeniowa obejmuje kapitał własny.

Rozliczenie przez dostawę: W tym przypadku, jak omówiono powyżej, zostaje wyemitowana / odkupiona wymagana liczba akcji. To jest transakcja kapitałowa.

Przykład rozliczania instrumentów pochodnych - kontrakt forward na zakup akcji własnych

X ltd zawarł kontrakt terminowy na zakup własnych akcji zgodnie z poniższymi szczegółami.

Data zawarcia umowy: 1 lutego 2016 r .: Data zapadalności: 31 grudnia 2016 r. Cena wykonania 104 USD i liczba akcji 1000

Cena rynkowa 1 lutego 2016 r .: 100 USD

Cena rynkowa w dniu 31 marca 2016 r .: 110 USD

Cena rynkowa w dniu 31 grudnia 2016 r .: 106 USD

Rozwiązanie: Wartość godziwa spedycji w dniu 1 lutego 2016 r. 0 USD

Wartość godziwa kontraktu forward na dzień 31 marca 2016 r. 6000 USD (1000 * (110-104))

Wartość godziwa forward na 31 grudnia 2016 r. 2000 $ (1000 * (106-104))

Zapisy księgowe

Mam nadzieję, że dobrze zrozumieliście podejście księgowe do kontraktów pochodnych.